Краткое резюме ключевых моментов
Компании Alibaba Health и JD Health начали свою деятельность практически одновременно (в 2011 году). В начальный период Alibaba Health обладала значительным преимуществом в плане квалификации, трафика и доходов, однако сегодня ее доходы и прибыль составляют лишь половину и треть от доходов и прибыли JD Health соответственно. Одной из основных причин увеличения разрыва между компаниями являются различия в организационной структуре и стратегии: за десять лет в Alibaba Health сменилось четыре генеральных директора, что привело к постоянным изменениям в стратегии компании. В то время как руководство JD Health оставалось стабильным и сосредоточено на основной задаче — продаже медицинских продуктов. Кроме того, внутри группы Alibaba компания Ant Health начала свою собственную деятельность, конкурируя с Alibaba Health, что еще больше распределило ресурсы. Это показывает суть прибыльности интернет-медицины: основной источник дохода — продажа лекарств, средств для улучшения здоровья и других продуктов, которые могут напрямую влиять на состояние здоровья пользователей, а не предоставление онлайн-консультаций.
I. Бывший лидер: Alibaba Health имел значительные преимущества
На старте Alibaba Health обладала следующими преимуществами:
1. Более раннее получение лицензии: В 2013 году Alibaba приобрела компанию CITIC 21st Century и получила первую в стране лицензию на продажу лекарств через интернет (это был своего рода “пропуск на рынок”); JD Health получила свою пятую лицензию только в декабре 2014 года.
2. Более высокий трафик: В 2017 году ежемесячное количество активных пользователей сервиса Taobao составляло 460 миллионов, тогда как у JD Health — 170 миллионов, что в 3 раза больше. Таким образом, у Alibaba Health была более обширная аудитория.
3 Раннее начало получения доходов: В 2014 году доходы Alibaba Health (сегмент Tmall Medicine) составили 150 миллионов юаней, а общий объем сделок (GMV) — 3,7 миллиарда юаней; в тот же период доходы JD Health составили около 100 миллионов юаней, а позже они снизились из-за разрыва отношений с партнером Jiu Zhou Tong.
Однако эти преимущества не позволили Alibaba Health сохранить лидирующие позиции в долгосрочной перспективе.
II. “Стратегические колебания” Alibaba Health: четыре смены генеральных директоров за десять лет
За десять лет в Alibaba Health сменилось четыре генеральных директора, каждый из которых внес изменения в стратегию компании, что привело к рассредоточению ресурсов и неопределенности в направлениях развития:
1. Ван Лэй (2014–2017): реализация модели O2O (онлайн-консультации + офлайн-продажи лекарств). Были предприняты попытки объединить онлайн-консультации с офлайн-продажами лекарств в рамках альянса с 65 аптеками, но эти планы не увенчались успехом.
2. Шэнь Ди Фань (2017–2020): сосредоточение на продажах товаров. Были интегрированы продукты для улучшения здоровья, медицинские устройства и лекарства из портфеля Alibaba в бизнес Alibaba Health, что привело к росту доходов, но не решило основных стратегических проблем.
3. Чжу Шунь Янь (2020–2023): переход на предоставление медицинских услуг. Была запущена новая версия приложения Alibaba Health под названием “Yilu”, были приобретены платформы для традиционной китайской медицины, а также были предложены такие проекты, как “облачная больница” и “облачная аптека”. Однако после прекращения маркетинговых акций количество активных пользователей приложения снизилось с пика до 100 тысяч. В тот же период доходы JD Health увеличились с 1,2 до 2 раз по сравнению с доходами Alibaba Health.
4. Возвращение Шэнь Ди Фаня (с 2023 года): снова акцент на продажах товаров. Было прекращено использование приложения Yilu, и компания снова стала полагаться на трафик сервиса Taobao; было заявлено, что AI-продукты не будут коммерциализированы в течение трех лет. Таким образом, компания вернулась к своей первоначальной стратегии.
III. Стабильность JD Health: стабильное руководство и последовательность в действиях
За десять лет в JD Health сменилось только три генеральных директора, все они были из числа внутренних сотрудников, и стратегия компании оставалась последовательной — сосредоточение на продаже медицинских продуктов:
1. Синь Ли Цзюнь (2016–2021): заложил основу для развития собственных аптек JD Health.
2. Цзинь Энь Линь (2021–2025): своевременно скорректировал стратегию компании, упразднив некоторые неключевые подразделения и сосредоточившись вновь на продажах товаров.
3. Цао Дун (с 2025 года): продолжает придерживаться стратегии, направленной на повышение эффективности использования ресурсов.
Стабильность руководства позволила JD Health сохранять лидирующие позиции, и доходы компании росли стабильно.
IV. Внутренняя конкуренция в группе Alibaba: Ant Health как конкурент
Компания Ant Health начала свою деятельность в 2019 году и начала отнимать у Alibaba Health ресурсы в сфере медицинских услуг: были приобретены сервисы хорошего врачебного обслуживания (Good Doctor Online), открыты собственные аптеки, а также разработаны AI-продукты. В 2025 году Ant Health была выделена в отдельное подразделение, что привело к дополнительному распределению ресурсов между двумя компаниями внутри группы Alibaba. У Ant Health есть 700 миллионов пользователей сервиса Alipay, и компания предпочитает использовать эти ресурсы самостоятельно, что свидетельствует о несогласованности действий внутри группы Alibaba.
V. Реальность интернет-медицины: главное — продажи товаров
У всех компаний, работающих в сфере интернет-медицины, предлагаются различные “закрытые медицинские циклы” (диагностика, консультации, продажи лекарств), но на самом деле основной источник прибыли — продажа товаров:
1. У JD Health 83% доходов приходится на продажи товаров: лекарства составляют 40%, средства для улучшения здоровья — 35%, медицинские устройства (тонометры, глюкометры) — 25%. По сути, это офлайн-аптеки.
2. Уроки других компаний: компания Chunyu Doctor первой начала предоставлять онлайн-консультации; ее доходы также росли, но не так быстро, как у компаний, сосредоточенных на продажах товаров.
В итоге, для успешного развития в сфере интернет-медицины важно сосредоточиться на продажах товаров, обеспечении качества услуг и эффективном использовании ресурсов.