核心内容の概要
この記事は、AI業界に関心を持つすべての人々に対して「データに基づく予防接種」のようなものです。第3四半期には、新たな全国のAIトークンの日平均使用量が公式に発表される予定で、6月末の公開データでは500兆に達し、昨年末と比べて5倍に増加しました。多くの人々が中国のAI市場規模がアメリカを完全に上回ると予測しています。しかし実際には、トークンはAI業界の新しい測定単位として、まだ業界全体で統一された統計規則さえ確立されていません。以前から議論されていた「中国のトークン使用量はアメリカよりも多いが、AI企業の総収益はアメリカの1桁低い」という矛盾は、統計方法の混乱、トークンの価値の大きな違い、国産コンピューティングパワーによる置き換え、AIサービスの海外展開といった複数の要因が重なって生じています。第3四半期の新しいデータが出るまで、単に数字の大きさだけを見るのではなく、その背後にある実際の産業変化を分析する必要があります。
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詳細な解説
1. あなたが見た500兆のトークンは、実際には同じ「測定単位」ではありません
多くの人々はトークンを「電力使用量」や「宅配便の数」のような統一された単位だと考えていますが、実際には各企業が報告するトークン数の統計規則は大きく異なります。例えば：
- 一部の企業は外部からの有料ユーザーによるトークンの使用のみを計算しています。例えば、火山エンジンが以前に公開した大規模モデルのパブリッククラウドのシェアには、自社内でのテスト用のトークンは含まれていませんでした。
- また、一部の企業は自社のアプリユーザーによる使用、内部スタッフによるテスト、第三者パートナーによる使用をすべて含めています。例えば、豆包が公開したトークン量にはあらゆるシナリオが含まれています。
- クラウドサービスプロバイダーの統計には重複計算が発生することもあります。自社が開発したモデルを販売すると同時に、第三者のオープンソースモデルも代理している場合、同じユーザーのリクエストが自社のモデルの計算に1回、第三者のモデルの計算にも1回カウントされることがあります。
- さらに、多くのトークンが統計に含まれていません。例えば、企業がAIモデルを自社のサーバーに導入して使用するプライベートデプロイメントや、スマートフォン上で動作するエンドツーエンドのAIが生成するトークンは、クラウドサービスプロバイダーやモデルベンダーにはデータが届きません。
これは、全国のテイクアウト注文数を統計するのに似ています。あるプラットフォームはユーザーが支払った実際の注文のみを計算し、別のプラットフォームは店員の業務用の食事も含め、また別のプラットフォームはテストシステムのシミュレーション注文も合計します。そのため、最終的な数字の信頼性は大きく異なります。現在公式に公開されている500兆は、供給側の大まかな集計値に過ぎず、市場全体の正確な数値ではありません。
2. 「中国のトークン使用量がアメリカを圧倒している」という結論は根拠がありません
現在、インターネット上ではOpenAIの日平均22兆トークンやGoogleの日平均32兆トークンという公開データをもとに、中国の500兆という数字を比較し、中国のAI市場規模がアメリカの10倍になるという結論が出されていますが、これは完全に誤りです。
まず、アメリカには市場全体のトークンの統計規則がありません。OpenAIやGoogleが公開している数字は、テイクアウトAPIによって生成されたトークンのみであり、自社のエコシステム内での内部使用は含まれていません。例えば、Googleの検索やOfficeに組み込まれたAIによって生成される大量のトークンは公開データには含まれていません。
次に、コンピューティングパワーという客観的な指標で比較する方が信頼できます。アメリカの全国のAIコンピューティングパワーの総消費電力は約13.7GWで、中国は約4.4GWです。これは2倍以上もの差があります。このようにコンピューティングパワーが大きく異なる中で、中国がアメリカの10倍のトークンを生成することはあり得ません。以前比較に使用されていたOpenRouterプラットフォームは、中小開発者向けのAIツールストアであり、アメリカの大企業の90％以上が直接OpenAIやAnthropicのサービスを購入している市場をカバーしていません。これは、拼多多の小規模店舗の注文数をアメリカ全体の小売チャネルの総売上と比較するようなもので、結論は全く正確ではありません。
3. 同じトークンでも、中国とアメリカでは価格が異なります
多くの人々が疑問に思っています：トークンの量がほぼ同じなのに、なぜOpenAIとAnthropicの年間収益の合計が数千億ドルに達し、中国のすべてのAI企業の総収益を大きく上回るのでしょうか？実際には、1つのトークンの価値はその量とは関係ありません。例えば、同じ500mlの液体でも、ミネラルウォーターは2元で販売され、茅台は2000元で販売されます。その価格差は1000倍です。
第一に、品質の違いがあります。中国では以前、多くのトークンがユーザーによって無料で取得され、短い文章を書いたり、絵文字を生成するために使用されていましたが、アメリカの大手企業ではトークンが高額な法律文書の作成やインターネット企業のコアコードの改修、金融機関のリスクモデルの計算などに使用されています。同じ1000個のトークンを生成しても、後者が生み出す価値は前者の数十倍から数百倍にもなります。
第二に、シナリオによる価格差があります。アメリカの企業は低遅延で高い安定性が求められるシナリオで優位に立っており、ダウンタイムを避けたり応答速度を速めたりするためにトークンの生成速度を犠牲にしても、より高い単価を受け入れています。一方、中国の多くのモデルはトークン量を増やすために処理能力を優先しており、低価値のシナリオに使用されているため、価格が高くなりません。
第三に、基盤となるコストの違いがあります。アメリカのプログラマーや弁護士、コンサルタントの1時間あたりの人件費は数百ドルですが、中国では同じ職種の人件費は数百元です。AIが人の作業を代替することで節約されるコストの基盤が大きく異なるため、トークンの収益にも大きな差が生じます。
4. 500兆のトークンの背後には、将来に影響を与える2つの大きなトレンドがあります
多くの人々はトークンの数字だけを見て国内市場の規模を評価していますが、この数字にはあまり注目されていない2つの産業的な兆候が隠されています：
第一に、国産コンピューティングパワーが急速にNVIDIAへの依存から脱却しています。2023年以前は中国のAIコンピューティングパワー市場の95％がNVIDIAのGPUでしたが、2025年にはNVIDIAのシェアが55％に減少し、国産チップメーカーが41％のシェアを獲得しました。今後、各地で国産コンピューティングパワーの大規模なクラスターが急速に導入され、2030年までには国産コンピューティングパワーの割合が90％以上に達する見込みです。これは、以前はAIを動かすための「エンジン」がすべて輸入に依存していたのが、今では自国で生産されるようになり、トークンの生産コストが低下し、価格設定権が完全に自国に移ることを意味します。
第二に、トークンは新たな輸出商品となっています。現在、国内の大手モデルベンダーのトークン使用量の10％以上が海外ユーザーによるものです。例えば、MiniMaxは上半期に収入の60％を海外から得ており、火山エンジンの海外モデルの使用量も半分近くを占めています。これは、以前は衣服やおもちゃを売って外貨を稼いでいたのが、今ではAIによるテキストやビデオ生成サービスを提供して世界中から収入を得ていることに相当します。将来的には、国内市場の繁栄だけでなく、海外ユーザーによる需要がトークンの成長の大きな原動力になる可能性が高いです。